? 近年來，理財被越來越多的投資人所重視，在超過十萬億的理財中，城商行等中小銀行成為了發行的主力之一。通過發行收益率較高的銀行理財產品成為了其從四大行和股份制銀行手中搶奪存款的重要武器。今年7月12日銀監會發布了《中國銀監會關于完善銀行理財業務組織管理體系有關事項的通知》（簡稱35號文），要求商業銀行在9月底前完成理財市場部改革，此次改革遍及四大行、郵儲銀行、全國性股份制銀行、城商行、農商行、農村合作銀行、農村信用社。
? ? 其中，小銀行的改革成為了關注的焦點，有市場擔心，中小銀行由于系統、人才、管理經驗等各方面的條件限制，在9月底前完成事業部改革難題較大，這或會對城商行等高收益理財產品的發行產生一定的影響。不過，近日記者在華興銀行資產管理事業部的發布會上了解到，廣東多家城商行系列的小銀行都已經完成了這一改革。
? ? 多家城商行完成
? ? 理財事業部改革
? ? 華興銀行資產管理事業部負責人表示，改革之前，該行資產管理部前身是金融市場部下設資產管理中心，負責理財產品投資運作、產品設計。為推進理財事業部改革，華興銀行于今年7月23日向監管機構提交了關于完善理財業務管理體系的行動方案及階段性進展情況報告。8月13日華興銀行董事會通過了關于資產管理中心升格為資產管理事業部的議案，9月17日正式發文成立資產管理事業部。
? ? 該部門為專設的代客理財業務經營部門，負責全行理財業務的集中管理，同時承擔研發職責。對外負責理財業務的監管報告、信息統一披露，品牌形象管理與維護。
? ? 據了解，廣東華興銀行自2011年起開辦理財業務，三年來累計銷售了854期共計525.54億理財產品。截至九月末，華興存續理財產品223只，存量創設代客理財余額85.50億元，其中個人理財余額24.25億元，公司理財余額55.29億元，小微余額寶理財余額5.96億元。
? ? 映山紅理財是華興銀行資產管理事業部成立后發行的第一個品牌。華興銀行財富管理部負責人對記者透露，華興即將上線競價式理財和可轉讓定期理財。 所謂競價式理財是引用了混合式招標的理念，以客戶自主定價為主。在一定的價格區間內，由理財人集合競價得出股票的價格。此外，上述負責人還表示，華興還打算借鑒陸金所的轉讓模式，推出理財產品二級轉讓平臺。
? ? 對于資產管理事業部未來的發展趨勢，華興銀行也毫不諱言地表示，遠期將爭取獲得輕資產管理獨立法人的牌照。“除代理客戶進行境內投資外，還要發展代客境外投資，抓住人民幣國際化的契機。”
? ? 明晰代客理財、打破剛性兌付是監管趨勢
? ? 此前，興業銀行(601166,股吧)首席經濟學家魯政委分析表示，對于主流銀行來說理財事業部改革早有準備。其中，工行、農行、交行、光大、民生、中信等銀行都早就成立了類似部門。但是，對于中小銀行而言，理財產品業務大多隸屬于財富管理部或財富管理中心，只負責銷售，而研發職能大都在金融市場部，改革的難度會相對更大。
? ? 不過，記者從華興銀行理財管理事業部成立會上了解到，目前廣州銀行、東莞銀行等省內多家主要城商行都已完成了理財事業部的改革。業內人士認為，此類理財產品發行量較大的中小銀行對于事業部改革的積極性較大。也有人士分析指出，銀監會雖然給出了時間點，但相應審慎監管措施并未明確說明不允許發行，對于正在積極做工作的銀行或許會延長期限。
? ? 根據中國社科院金融所財富管理研究中心的數據，截至2014年5月末，銀行理財產品市場的余額已達13.97萬億元，理財在完善社會融資結構、支持實體經濟發展等方面發揮重要作用的同時，也出現了誤導銷售、信息披露不充分等諸多問題。
? ? 針對種種情況，監管在規范理財業務中力度不小。其中，銀監“35號文”，在明確界定“單獨核算，風險隔離、行為規范、歸口管理”四項基本原則的基礎上對銷售適應性原則和事業部推進時間進度都做了明確要求。“短期看將銀行理財業務向前推進一步，長遠看對理財業務的事業部管理、分類持牌以及發展債權直接融資工具做了諸多鋪墊。事業部強調專業化運作，有利于銀行理財部門留住專業化投資管理人才，有利于業務長期發展。”銀行人士分析指出。
? ? 魯政委此前也指出，要求理財業務有相對獨立的“專門”理財部門來進行“集中統一經營管理”，將其設定為“獨立的利潤主體”，享有獨立的經營決策權，擁有獨立的風險識別、計量等業務營運管理體系，擁有人財物的支配權。這一規定，充分借鑒了現代會計制度在“出表”規則方面的不斷改進。其認為，只有在管理和利潤核算上實現獨立，未來探索建立理財業務的風險緩釋機制，增強理財業務風險抵御能力和打破理財剛性兌付才能更好實現。
